赵伟：SWIFT该系统，你需要了解的关键信息

赵伟为国金证券顾问经济学家、之中国顾问经济学家高峰会理事

统计数据正文

当地时数间2 月底26 日，英国、欧盟、英国和加拿大等西方大国突然发表联合声明，宣布禁止阿塞拜疆的几家主要金融机构使用SWIFT 国际上挂钩子系统。

1、什么是SWIFT 子系统？

SWIFT 始创于1973 年，是一个国际上金融机构数间非盈利性的合作组织起来，是支援世界性200 多个各地区和地区的实时收取全盘子系统。截至2021 年底，SWIFT 子系统之中，美元、欧元、英镑的收取企业年销量%比计有40.5%、36.7%、5.9%，位列当年三；累计的收取企业年销量%比已改善至2.7%，排名也上升至世界性第四。

2、SWIFT 是否有大公司？

目当年，SWIFT 是国际上最主流的跨国挂钩子系统。SWIFT 的大公司有TELEX、CABLE，但SWIFT 的费用只有TELEX 的18%左右，以及CABLE 的2.5%左右。为了避免SWIFT 一家独大，2018 年，欧金融体系大受欢迎了欧元跨境挂钩子系统TIPS，适用整个欧元区。旋即，之中国金融体系大受欢迎了累计跨境挂钩子系统CIPS，散布160 多个各地区和地区。但相比于SWIFT，TIPS 和CIPS 依然正处于发展中期。

3、SWIFT 子系统，由谁管理？

SWIFT 管理层由25 个副董事长组成。大股东存量排名当年6 的各地区，分别可推选2 名副董事长，余12 名副董事长；大股东存量排名第7 至16 位的各地区，分别可推选1 名副董事长，余10 名副董事长；剩余3 名副董事长由成员国都由提名。目当年，英国、比利时、法国、瑞士、英国和瑞士各保有2 个副董事长名额，其他成员国最多仅有1 个副董事长名额。之中国大陆在1983 年重新加入SWIFT 后，于2018 年首次授予了1 个副董事长名额。

4、英国对SWIFT 子系统影响力大不大？

英国可以通过3 个渠道，影响SWIFT 子系统运营。首先，英国保有2 个副董事长名额，且多担任副董事长时会主席，可以直接影响SWIFT 子系统的运营。其次，“911”事件发生后，英国国时会通过了《国际上即时经济权利条款》，授权英国政府可以随时从SWIFT 子系统之中调取“与恐怖活动有关的”金融交易和资金通货反馈。通过这一条款，英国显著进一步改善了对SWIFT 子系统的影响力。最终，在英国决定下，SWIFT 在纽约确立了分之中心，并与英国国内的美元全盘子系统CHIPS 对接。作为美元的最终提供者，英国通过CHIPS，进一步改善了对SWIFT 的影响力。

5、英国通过SWIFT 子系统，事与愿违禁运了哪些各地区？

国际上，英国通过SWIFT 子系统禁运他国事与愿违的案例包括：①2012 年，英国联合北美替换对土耳其的金融禁运，并将土耳其4 家重要金融机构从“该集团金融机构金融电信协时会”子系统之中这两项，造成土耳其人员伤亡了近一半的油井出口总收入。②2017 年，英国核心人物下，理应潘基文的禁运决定，SWIFT 子系统年初阻断与朝鲜之数间的密切联系。

6、思绪美欧禁运进一步如何，阿塞拜疆时会怎样理应对？

当此，美欧并未年初阻断阿塞拜疆金融子系统与SWIFT 的密切联系，也未说明将阿塞拜疆哪些金融机构排除在外，也抛出美欧内部对禁运阿塞拜疆的进一步存在分歧。因素在于，北美经济体更为严重依赖阿塞拜疆的能源配给，急于禁运只时会“伤敌一千，自损八百”。对于阿塞拜疆而言，也可通过其他挂钩子系统或加密货币制度等进行更多交易。

风险提示：

俄乌地缘纷争发展；也预期。俄乌地缘纷争继续扩大化，美欧为了遏制阿塞拜疆，完全阻断阿塞拜疆与SWIFT子系统之数间的密切联系。

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